[机制砂石指数5月报]：供需偏弱，价格疲软

截至2024年5月底，全国碎石价格指数（CSPI）报收82.39点，环比下跌0.68%，同比下跌4.31%。全国机制砂价格指数（MSPI）报收85.22点，环比下跌0.85%，同比下跌7.53%。

图1：全国碎石价格指数走势（点） 图2：全国机制砂价格指数走势（点）

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

一、一、砂石市场行情分析

5月份全国砂石市场呈现整体偏弱态势。东北地区砂石价格略有上涨，其余地区普遍面临价格下跌压力。

具体来看：

东北地区报价上涨：中旬受船运费上调、环保管控等因素，锦州、葫芦岛等辽宁部分市场砂石报价有上涨。

华北地区涨跌互现：北京、山西整体新开项目较少，加之部分搅拌站仍未开工，市场需求不佳，月初以来京津、晋中片区部分企业砂石报价有所下跌。河北方面，唐山外发量增加，库存略有下滑，中旬前后价格有小幅上涨。下旬，天津方面砂石报价有所上调。

西北地区量价难起：目前市场需求恢复不及预期，其中乌鲁木齐砂石报价略有下滑2-3元不等，整体市场砂石价格弱势持稳。

华东地区价格疲弱：五一节后，受雨水、环保影响，华东多数地区需求有所减弱，企业出货量下滑，区域内机制砂和碎石价格多呈下行趋势。江浙沪地区，浙江受外来砂石冲击影响销量，月初舟山地区部分企业下调砂石价格2-5元/吨不等。随着节后市场需求走弱，加之外发砂石下降影响，安徽池州、马鞍山及周边地区前期涨价难以支撑，价格开始回落。安庆地区市场竞争较为激烈，砂石价格也有下降。福建方面，中旬以来泉漳地区砂石报价下跌。江西省省内多以续建项目为主，受环保督查与国检影响，新开项目几近停滞，项目开工率偏低，搅拌站所需的砂石用量在原来的基础上有所缩减，周边竞争激烈，整体市场走势稳中偏弱。

天然砂的价格则呈现出较大的波动性，先跌后涨。上旬，随着洞庭湖砂项目开采量的增加，天然砂供应增多，价格出现下滑。然而，下旬受环保等因素制约，洞庭湖开采受限，天然砂供应减少，价格随之上涨。

中南地区降价为主：两广地区，受雨水天气影响，工地施工、砂石运输受限，市场需求难以提振，砂石价格趋弱运行。两湖方面，尽管前期湖北黄石、黄冈及周边地区砂石价格经历了一轮连续上调，但自月初以来，市场需求明显下滑，区域内主要企业砂石报价随之回落。湖南地区，尽管环保督察导致部分厂家停产，但整体市场需求并未出现显著变化，砂石价格保持相对稳定，仅有小幅变动。河南方面，月初该地区需求价格整体持稳。然随着农忙季节的到来以及雨水天气增多，市场需求下滑明显，库存压力逐渐增加，月底以来郑州及周边市场竞争加剧，一些企业为了缓解库存压力，采取了降价促销的策略。加之中考即将到来，预计后期河南主要市场砂石价格会有明显走低趋势。

西南地区价格偏弱：外发乏力，本地需求支撑受限，市场表现不佳，四川广安、德阳等地砂石报价较前期下滑明显。月底重庆地区部分企业尝试上调砂石价格2-3元/吨不等，其余企业多呈观望状态，落实有待观察。贵州方面，市场需求持续低迷，库存高位承压，遵义、毕节等地砂石价格报价有所走低。

图3：全国27省市机制砂价格指数环比变动

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

5月，全国29个主要城市的天然砂、机制砂和碎石平均价格下跌明显。从天然砂来看，5月共有2个主要城市价格上涨，11个主要城市持平，10个主要城市下跌；从机制砂来看，有6个主要城市上涨，9个主要城市持平，14个主要城市下跌；从碎石来看，有6个主要城市上涨，7个主要城市价格持平，16个主要城市价格下跌。从城市看，天津、河北唐山、辽宁大连均价上涨，涨幅不大，低于3%；江苏南京天然砂价格下降6.62%，江西南昌天然砂价格下降7.56%，碎石价格下降6.98%，跌幅较大。

表1：5月份主要城市天然砂、机制砂和碎石平均价格变动情况（元/吨）

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

二、砂石矿权交易分析

2024年1-5月全国共有324宗砂石矿权出让成功，同比下降2.70%；共计出让资源储量78.79亿吨，同比下降22.71%；交易额达182.08亿元，同比下降32.76%；矿权单价2.31元/吨，同比下降13.00%。其中5月全国共有57宗砂石矿权出让成功，同比下降29.63%，共计出让资源储量6.94亿吨，同比下降64.90%，交易额达22.17亿元，同比下降38.82%，矿权成交单价3.20元/吨，同比增长74.32%。

5月，华东地区仅成交一宗矿权，该矿位于安徽省，矿权出让成交单价13.19元/吨，溢价率200%。西北、中南、西南和东北地区矿权成交单价较低，不足2元/吨。华北地区没有矿权成交交易。分地区看，除安徽矿权交易外，5月重庆两宗矿权成交单价3.41元/吨，湖南一宗矿权成交单价3.03元/吨，甘肃2宗矿权成交单价2.59元/吨。其余各省成交单价不足2元/吨。

图4：5月各大区出让砂石矿单价（元/吨）图5：5月各省出让砂石矿单价（元/吨）

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

5月，全国总计出让矿权57宗，出让矿权资源储量6.94亿吨。其中，新疆和黑龙江矿权交易最多，分别成交23宗和14宗，占全国交易总数的64.91%。从出让资源储量看，陕西、安徽、湖北出让资源储量在1亿吨以上，新疆出让8245万吨，黑龙江出让6799万吨，其余各省不足5000万吨。

图6：5月各省砂石矿出让宗数（宗）图7：5月各省出让矿权资源储量（万吨）

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5月，全国成功出让的砂石矿权交易中，共有5宗砂石矿权成交额超过5000万元或资源储量超过5000万吨，下面是5月成交的这5宗砂石矿权。

（一）陕西省商洛市山阳县伍竹小东沟建筑用砂岩采矿权

5月29日，山阳县中誉鼎力矿业有限公司以11820万元竞得该项目采矿权。该矿位于山阳县城关街办土桥村小东沟一带，资源储量11450.94万吨，开采矿种为建筑用砂岩，出让年限20年。

（二）安徽省巢湖市大徐建筑石料用灰岩矿采矿权

5月7日，安徽省巢湖市盈巢矿业有限公司成功竞得该项目矿权。据悉，该矿资源储量11373.85万吨，年产980万吨。项目起始价5亿元，竞得价15亿元，溢价率200%成功出让。经测算，该矿成本13.19元/吨。巢湖市盈巢矿业有限公司成立于2023年12月27日，由巢湖市人民政府办公室下属巢湖市建设投资集团有限公司投资成立，属当地国企。

（三）湖北省丹江口市石鼓镇柳林王沟矿区建筑石料用灰岩矿采矿权

5月12日，湖北丹江国有资本投资集团有限公司底价9320万元成功竞得该项目采矿权。该矿位于湖北省丹江口市石鼓镇柳林村蒿坪镇黑垭村，开采矿种为建筑石料用灰岩，资源储量5901.6万吨，年产能200万吨，出让年限27年。

（四）湖南省江永县文富矿区建筑石料用灰岩矿采矿权

5月17日，湖南省云津文富建材有限责任公司6168万元成功竞得该项目矿权。该矿位于湖南省永州江永县夏层铺镇，资源储量2036.7万吨，开采矿种为建筑石料用灰岩，出让年限14.3年，年设计产能150万吨。

（五）第八师石河子市143团砂石土集中开采区建筑用砂矿采矿权

5月13日，新疆生产建设兵团第八师石河子市143团砂石土集中开采区建筑用砂矿采矿权成功出让。该矿起始价361.34万元，经过53轮现场激烈竞价，最终以成交价5602万元顺利出让，溢价率高达1450.62%，创下了师市矿业权交易价格的新纪录。该矿资源储量497.301万吨，出让年限3年。

三、投产产能跟踪

据不完全统计，5月有2条骨料生产线投产。5月28日，巢湖海螺水泥剥离物综合利用项目暨年产200万吨骨料线投产仪式正式举行。据悉，该项目位于安徽省合肥市巢湖市银屏镇，总投资近1.4亿元，主要建设内容为矿山开采剥离物中的砂石矿产资源综合利用，配套建设一条200万吨/年剥离物加工生产线，包括一级二级破碎、筛分系统，成品储存及发运系统。5月31日，湖南轨道芷江庆湾矿业有限公司200万吨/年砂石项目单机试车圆满成功，项目正式进入试运行阶段。2022年6月14日，湖南轨道芷江庆湾矿业有限公司以2570万元成功竞得该采矿权。矿区资源储量874万吨，可采储量856.52万吨。

开工建设方面，据不完全统计，5月有4条骨料生产线开工。5月13日，湖北省荆门市东宝区凯龙矿业股份有限公司年产800万吨露天矿山项目在荆门市东宝区团堡村启动开工仪式活动。5月25日，韶关矿投宝铁矿业有限公司将军屯熔剂矿项目开工仪式在广东省韶关市翁源县铁龙镇龙体村将军屯举行。该项目是中南钢铁股份有限公司与韶关市工贸发展集团有限公司共同投资开发的省市重点项目，总投资约4.58亿元，项目采矿场内的可采储量3998.33万吨，项目建成后可年产300万吨熔剂用白云岩和建筑石材。5月27日，中国能建葛洲坝二公司和葛洲坝矿建公司主导投资的桃源白岩矿区建筑石料用灰岩矿项目举行开工仪式。该项目位于湖南省常德市桃源县九溪镇，是湖南省近两年来单体投资最大、总储量及年产量均居首位的绿色矿山项目。项目总投资额约8.3亿元，建设工期为12个月，矿区资源储量约9623.7万吨，年开采规模为500万吨，出让年限20年。5月30日，位于安徽省池州市青阳县的安徽宝镁物流园区矿产品加工区项目正式开工。该项目总投资148亿元，主要建设年产30万吨高性能镁基轻合金生产线，配套实施年产4000万吨花园吴家白云岩矿山开采和矿石加工工程，建设物流园区及年产3500万吨机制砂、骨料生产线、约23公里矿石运输廊道，收购及扩建年吞吐量4000万吨童埠港码头，扩建新河镇站铁路专线以及同时建设110KV变电站及相关公辅配套设施。

四、市场行情展望 

综合来看，5月份全国砂石市场呈现整体偏弱态势。东北地区砂石价格虽略有上涨，但其余地区普遍面临价格下跌压力。华东地区市场需求疲软，市场竞争愈发激烈，导致价格内卷现象严重。特别是天然砂，其价格波动受供应变化影响显著，整体而言，华东砂石市场稳中偏弱。华南地区则因需求恢复乏力，加之连续降雨的负面影响，建材消费普遍偏低，砂石价格以跌势为主。

展望6月，尽管华南地区的降雨影响可能有所减弱，但供给端的过度释放仍将带来市场挑战。特别是中电建在广东地区的7宗大矿中，有6宗已明确将在今年投产，这将持续冲击市场，供大于求的局面难以逆转。预计华南地区砂石价格仍将面临震荡下行的压力。