[机制砂石指数4月报]：需求疲软，砂石价格下滑

截至2024年4月底，全国碎石价格指数（CSPI）报收82.95点，环比下跌0.73%，同比下跌4.24%。全国机制砂价格指数（MSPI）报收85.95点，环比下跌1.34%，同比下跌7.87%。

图1：全国碎石价格指数走势（点）图2：全国机制砂价格指数走势（点）

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

一、砂石市场行情分析

4月全国砂石价格整体偏弱，需求疲软，华东复苏不及预期，中南下行趋势明显。

具体来看：

东北地区整体价格持稳：需求一般，企业观望为主，整体价格持稳。月底大连、葫芦岛等辽宁部分市场砂石价格有松动下滑迹象。

西北地区以稳为主：市场需求低迷，下游混凝土搅拌站启动较慢，需求较前期变化不明显，砂石价格无明显变动。

华北地区暂稳运行：北京、天津需求偏弱。山西部分新开工项目增加，但受雨水天气影响，需求变化不大。内蒙古市场未见明显变化。整体市场需求表现一般，砂石价格暂稳运行。

华东地区涨跌互现：华东价格涨跌互现，多由于厂家试图调价行为所致，观望居多，尝试拉涨现象仍在。4月开局相对给力，清明前后上海、江苏天气晴好，下游搅拌站需求旺盛，江浙沪皖部分企业上调砂石报价。中旬浙江舟山、安徽铜陵和池州部分企业继续上调砂石价格1-3元/吨不等。中下旬，浙江房建项目受资金短缺影响进度不佳，房建大项目无力推进，搅拌站增量有限，砂石价格受需求影响无力提升。浙江杭州受大雾天气影响，砂石运输受限，发货下降。天然砂整体偏弱，洞庭湖开采量回升，加宣城南漪湖砂恢复正常开采，随天然砂供应增加，价格出现回落。江西方面，受雨水天气影响，工地施工进度不及预期，需求弱于往年同期，同时受天然砂供给增加影响，价格进一步削弱。山东方面，价格区域分化明显，除鲁南等输出型城市如枣庄、临沂价格在几轮涨价后暂稳，其余地区价格下行为主。 

中南地区趋弱运行：除湖北外，中南地区市场整体偏弱。湖北方面，受长江中下游需求带动，中上旬湖北黄石、黄冈地区部分企业砂石价格上调1-4元/吨不等。中旬雨水天气增多，工地施工进度放缓，市场需求较前期有所下滑。 湖南市场需求疲软，中上旬长沙及周边地区部分企业砂石报价较前期下滑5-8元/吨不等。两广地区，受4月持续性降雨影响，工地施工、砂石运输受限，两广地区市场需求走低，企业库存增加。价格方面，月初以来广西南宁及周边市场砂石价格下滑，广东深圳、珠海等地砂石价格走低迹象明显。河南市场需求未有明显恢复，加之局部雨水天气影响，河南地区整体砂石行情偏弱运行，中下旬以来郑州、焦作等部分区域砂石报价趋弱运行。

西南地区局部偏弱：西南砂石市场多靠存量项目拉动，需求并无明显回升，价格支撑不足，市场偏弱。四川地区市场需求不足，企业竞争激烈，价格继续下滑。重庆地区受资金因素影响，施工进度缓慢，砂石价格仍在不断探底。

图3：全国27省市机制砂价格指数环比变动

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

4月，29个主要城市的天然砂、机制砂和碎石的平均价格波动较小，上涨城市少于下跌城市数量。从天然砂看，4月共有2个主要城市价格上涨，13个主要城市价格持平，8个主要城市价格下跌；从机制砂来看，4月共有8个主要城市价格上涨，11个主要城市价格持平，10个主要城市价格下跌；从碎石来看，4月共有9个主要城市价格上涨，10个主要城市价格持平，10个主要城市价格下跌。

表1：4月份主要城市天然砂、机制砂和碎石平均价格变动情况（元/吨）

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

二、砂石矿权交易分析

2024年1-4月全国共有256宗砂石矿权出让成功，同比增长1.59%；共计出让资源储量70.12亿吨，同比下降14.67%；交易额达152.04亿元，同比下降35.17%；矿权单价2.17元/吨，同比下降24.03%。其中4月全国共有41宗砂石矿权出让成功，同比下降18.00%，共计出让资源储量9.03亿吨，同比下降24.51%，交易额达14.35亿元，同比下降33.82%，矿权成交单价1.59元/吨，同比下降12.33%。

图4：4月各大区出让砂石矿单价（元/吨）图5：4月各省出让砂石矿单价（元/吨）

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

4月，分区域看，华东矿权成交单价2.59元/吨，较上月3.13元/吨环比下降17.25%。中南地区，砂石矿权成交单价1.9元/吨，东北、西北、西南地区矿权成交单价不足1元/吨，华北地区没有成交的矿权交易。从各省份具体情况看，四川遂宁大英县蓬莱镇紫云村饰面用砂岩采矿权成交单价22.4元/吨，溢价率高达500%。这是本月四川唯一一宗成交的矿权交易。另外，湖南省9宗矿权交易成交单价4.19元/吨。

图6：4月各省砂石矿出让宗数（宗）图7：4月各省出让矿权资源储量（万吨）

数据来源：水泥大数据（https://data.ccement.com/）

4月，总计出让矿权41宗，出让矿权资源储量9.03亿吨。其中新疆成功出让砂石矿权12宗，湖南成功出让9宗，贵州、辽宁、甘肃出让4宗矿权。广西出让矿权资源储量最多，仅出让一宗砂石矿权，该矿权资源储量近3.13亿吨， 湖南的9宗矿权总计资源储量1.58亿吨，江西出让1.42亿吨资源储量位列第三。

4月，全国成功出让的砂石矿权交易中，共有7宗砂石矿权成交额超过5000万元或资源储量超过5000万吨，下面是4月成交的这7宗砂石矿权。

（一）广西梧州市万秀区城东镇思扶村户冲建筑用砂岩矿采矿权

4月17日，梧州市安诚绿色建筑材料有限公司以20800万元成功竞得梧州市万秀区城东镇思扶村户冲建筑用砂岩矿采矿权。该矿区共提交建筑用砂岩矿石（控制+推断）资源量为6789.38万立方米（18535.01万吨），建筑用砂岩的可利用资源量为3125.05万立方米（8531.39万吨），综合利用回填骨料（半风化砂岩及夹石）可利用资源量为1688.3万立方米（4204.44万吨）。项目规划年产能400万吨，出让年限22年。

（二）江西省上饶市铅山县陈坊翁溪建筑用灰岩矿采矿权

4月18日，江西省兴铅矿业有限公司成功竞得江西铅山县陈坊翁溪建筑用灰岩矿采矿权，成交价38200万元。该矿开采矿种为建筑用灰岩，资源储量为1423.76万吨，资源开发利用情况为570万吨/年，出让年限25.5年。

（三）云南省昭通市彝良县小草坝镇大桥村石英砂岩矿采矿权

4月12日，彝良乾元矿业有限公司5800万元竞得云南省昭通市彝良县小草坝镇大桥村石英砂岩矿采矿权。该矿资源储量：探获冶金硅质原料溶剂用石英砂岩矿资源量9952.9万吨，探明资源量3541.4万吨，控制资源量4906.2万吨，推断资源量1505.3万吨，探明+控制+推断资源量9952.9万吨。设计生产规模300万吨/年，出让年限29.4年。

（四）湖南省常宁市龙门矿区建筑石料用灰岩矿采矿权

4月1日，湖南省常宁市龙门矿区建筑石料用灰岩矿采矿权被常宁市城乡投资控股集团有限公司以25400万元价格竞得，该矿建筑石料用灰岩矿控制资源量1436.4万立方米（3849.5万吨），生产规模300万吨/年，出让年限15年。

（五）湖南省娄底市娄星区万桥矿区建筑石料用灰岩矿采矿权

4月1日，娄底市万富矿业有限责任公司以底价10200万元成功竞得湖南省娄底市娄星区万桥矿区建筑石料用灰岩矿采矿权。该矿建筑石料用灰岩矿控制资源量1262.5万立方米（3274.8万吨），生产规模115.4万立方米/年（300万吨/年），出让年限12年。

（六）湖南省桑植县甘溪矿区建筑石料用灰岩矿采矿权

4月1日，桑植雷鸣矿业有限责任公司6200万元竞得湖南省桑植县甘溪矿区建筑石料用灰岩矿采矿权。该矿建筑石料用灰岩矿控制资源量1007.6万立方米（2740.7万吨），生产规模200万吨/年，出让年限11.5年。

（七）湖南省耒阳市磨形矿区建筑石料用灰岩矿采矿权

4月25日，耒阳中磊石材有限公司成功竞得湖南省耒阳市磨形矿区建筑石料用灰岩矿采矿权，成交价9300万元。该矿区建筑石料用灰岩矿控制资源量680.0万立方米（1836.0万吨），生产规模120万吨/年，出让年限16年。

三、投产产能跟踪

据不完全统计，4月，浙江交工江欣矿业有限公司330万吨/年砂石骨料生产线顺利完成全线设备调试，并正式投产运营。据悉，该项目总投资约4.5亿元，矿区建筑石料用灰岩矿控制资源量合计2862.72万吨，共设有2条砂石骨料加工生产线，生产线占地面积约80亩，可加工生产0-31.5mm共计9档粒径规格的石料，成品骨料产能为每小时1200吨，年产量可达330万吨。另，云南省曲靖市陆良县智能环保多位一体建材产业园项目时产1500吨精品砂石骨料生产线全线重载联机调试试车圆满成功。据了解，该项目总投资3.2亿元，分三期实施，计划占地202.54亩，投产后将带动周边工作岗位300余个，满足陆良乃至周边城市市场需求。

开工建设方面，据不完全统计，4月有4条骨料生产线新开工。4月8日，备受瞩目的海南乐东县千家镇西郎岭矿区建筑用花岗岩矿砂石骨料项目，在各方的翘首期盼下，成功举行了开工仪式，标志着该项目迈入正式施工阶段。海南乐东砂石骨料项目花岗岩矿总体储量约3540.69万方，规划砂石骨料生产规模为420万吨/年，总投资18亿元。4月9日，广东省肇庆市年产400万吨机制砂项目正式开工。该项目总投资约1.2亿元，为华润建材科技大排矿覆盖层制砂项目。4月18日上午，保久（韶关）新材料有限公司溶剂用灰岩矿项目举行开工仪式。该项目位于武江区龙归镇，总投资12.6亿元，资源量约合1.39亿吨，出让年限24.5年，生产规模550万吨/年，预计2024年底完工投产。4月25日，华润建材科技贺州产业园富川伍仔山年产300万吨精品骨料项目开工仪式在华润水泥厂举行。

四、市场行情展望 

4月，受资金和雨水天气影响，市场需求表现不佳，华东和华南两大重点区域均未有明显改善现象，需求回暖信号不足，厂家空有涨价意愿，但市场落实情况不尽如人意。综合看，4月全国砂石价格整体偏弱。5月，预计国内整体降水减少，天气晴好施工条件好转，下游混凝土市场复苏，叠加市场推涨意愿仍旧强烈，砂石价格或有一波短暂回暖行情。